鸭妈妈生了3只蛋，经过她的精心孵化，两只小鸭从蛋里钻了出来，黄黄的羽毛，红红的小嘴，走起路来一摇一摆的，就像两个不倒翁，可爱极了。可是让鸭妈妈百思不得其解的是：这只大蛋为什么还没孵出小鸭来呢？
于是她来到动物居委会的图书馆里，查阅书籍，终于查到了类似的故事：《丑小鸭》。丑小鸭的故事与鸭妈妈的这只大蛋的故事一样。所以，鸭妈妈认为这只蛋应该是只丑小鸭，不，应该是只小天鹅。
她兴高采烈地走出图书馆，兴致勃勃地继续孵化这只小天鹅。几天过去了，这只蛋还是没有动静，鸭妈妈为了能孵出小天鹅，日夜不分地坐在蛋上信心十足地孵蛋。
终于，皇天不负苦心人，蛋终于裂开了，从里面走出一只丑小鸭。鸭妈妈高兴极了，把所有的零食都给它吃，把所有的玩具都给它玩。丑小鸭整天游手好闲，不是吃就是睡。
日子一天天过去了，丑小鸭到了读书的年龄，在课堂上，它经常做小动作，趴在桌子上睡觉，经常被老师批评，成绩一直在地平线上。一天，老师在办公室里找丑小鸭谈话。
老师说：“丑小鸭，你得加加油啊！不能输在鸭子的起跑线上。”“我的成绩不重要，反正我长大会变成白天鹅的。”丑小鸭骄傲地说。“可是你不付出，是不会有收获的……”还没有等老师说完，丑小鸭早就出去玩了。
两只小鸭把丑小鸭在学校里的表现告诉了鸭妈妈，鸭妈妈非但没有生气，而且还说：“没关系，既然它不想读，那我可以给它退学，再说，丑小鸭长大后会变成白天鹅，那时它就成名了，不读书有什么关系呢？”两只小鸭又是嫉妒又是羡慕。它们俩简直成了孤儿。
日子一天天过去了，丑小鸭没有变成白天鹅，而是变成了一只又肥又丑的大笨鸭。