一天，小蝌蚪们在池塘里欢声笑语地玩耍、嬉戏。小蝌蚪胖胖想和他们一起玩。于是小黄带着小子、小二、小三跟胖胖捉迷藏。他们一会儿向上游，一会儿向下游，一会儿又一起钻进酒瓶，又从酒瓶的另一头“嗖”地蹿了出来。胖胖因为太肥了，用了九牛二虎之力，才像子弹一样射了出来。他很无奈地打了个嗝，叹了口气。
当胖胖追上小黄它们时，小蝌蚪们不停地嘲笑胖胖。后来胖胖才知道自己长出了后脚，很难看，就游来游去想把脚遮盖起来，可是却没成功；就又转来转去，可还是不行。这时看见小子也长出了后脚，又一看原来是两片水草。胖胖受不了其他小蝌蚪的嘲笑，只好灰溜溜地游走了。
胖胖游到了一块木头上停了下来，他伤心极了。这时小二他们又游了过来，胖胖不理他们，还撅起了嘴。突然他们猛地伸出后脚，胖胖见其他小蝌蚪和他一样也长出了后脚，他再看自己这时竟然又长出了前脚……
原来胖胖比其他小蝌蚪提前长大而已。