很久以前，有一对夫妻，他们有个儿子，名字叫杰克。女人认为他应该出去工作，就叫她丈夫带他离开家。
“你要带他到一个好地方去，让他成为师傅的师傅。”她说。然后，给了他们食物和烟叶。
他们去见了许多师傅，他们都说可以让他和自己一样好，但是要超过自己，他们做不到。
男人回家告诉妻子，她说：“你让他干什么，我都会很高兴。不过我说，你要让他成为师傅的师傅。”然后，她又给他们食物和烟叶，他们又出发了。
他们走了一段路，就在冰上走了，他们看见一匹黑马拉着一辆马车，一个男人在驾马车。
“你们到哪儿去？”男人问。
“我带我儿子去当学徒，找一个好师傅教他一门手艺。我的老太婆是好人家出身，她坚持要让儿子被教成师傅的师傅。”
“那我们能碰见就太好了！”驾车的男人说，“我能做到！我正在找学徒，你跟我来。”他说完，跳下马，带着年轻人往天空中走去。
“别，等一下。”孩子的父亲叫道，“我要知道你的名字，你住在哪里。”
“哦，我的家住在东南西北。我叫风胡子农夫，”这个师傅说，“一年以后你再来这里，我会告诉你你儿子合适不合适的。”说完，他们就走了。
男人回家了。女人问，儿子现在在做什么。
“啊，天知道他做什么！”男人说，“他们上天了。”他把事情原原本本告诉了妻子。
女人听完了，发现男人连儿子什么时候能出师都不知道，也不知道他到哪儿去了，她又替他收拾了包裹让他去找，给他拿了食物和烟叶。
男人走了一段时间，到了树林里。他在林子里走了一天，夜色降临时，他看见有亮光，就朝亮光走过去。走了很长时间，在岩石脚下看见一间小草屋，一个老妇人站在门口从井里用鼻子提水，她的鼻子很长。
“晚上好，老奶奶。”男人说。
“晚上好，”老妇人说，“几百年都没人叫我老奶奶了。”
“今天晚上我能借住在这儿吗？”他说。
“不行！”老太太说。男人拿出了烟，开始抽烟。给了她一口，她很高兴，手舞足蹈，就同意让他留宿了。没一会儿，他问起风胡子农夫。
她说她不认识这个人。但是她主管四腿的野兽，可能能打听到。她吹了声口哨，把野兽都聚集起来，问它们。但是大家都不知道。
“嗯，”她对男人说，“我们有三姐妹，也许她们知道。我把马车和马借给你，你晚上就能到那儿了。她离这儿有三百里远，抄近路去吧。”
男人出发了，晚上就到了。他到那儿时，那个老妇人也在井边用鼻子拎水。
“晚上好，老奶奶。”他说。
老妇人回答说：“晚上好。几百年都没有人叫我老奶奶了。”
“我今天晚上能借宿吗？”男人问。
“不行！”老妇人说。
他又拿出一卷烟，拿了一口放在老妇人手背上让她闻。她高兴地跳起舞来了，就同意他留宿一晚上。不一会儿，他就问她知道不知道风胡子农夫。
她不认识这个人，但是她主管所有的鱼儿。她说，也许可以打听到。她吹响了哨子，把它们聚集起来，问它们。但没有一条鱼知道。
“嗯。”老妇人说，“我还有个姐姐，也许她知道。她住的地方离这儿六百里远，我把马车和马借给你，天黑你就能到了。”
男人出发了，天黑就到了。这个老妇人正在用鼻子铲火。
“晚上好，老奶奶。”男人说。
“晚上好。”她回答说，“几百年都没人叫我老奶奶了。”
“今晚我能住这儿吗？”男人问。
“不行！”老妇人说。
男人把烟叶拿出来，放了一点在烟斗里，又放了一部分在老妇人的手背上，她高兴地跳着舞，同意男人住在这里了。
没一会儿，他问起风胡子农夫。她不知道，但她说她主管所有的鸟儿，她用哨子把鸟儿召集在一起，问它们知道不知道。
一只迟到的老鹰赶了过来，听到她问，就说它刚从风胡子农夫那儿来。老妇人叫它给男人带路。但老鹰要先吃东西，想等到第二天再说。它太累了，飞不动了。
老鹰吃饱了，休息过了，老妇人从它尾巴上摘了根羽毛下来，让男人坐在羽毛上，然后老鹰就带着他飞了。到风胡子农夫那儿时，已经是半夜了。
老鹰说：“门外有许多尸体，你别管他们。屋里的人睡得很熟，轻易吵不醒他们。你直接到抽屉那儿，拿三片面包出来。听到鼾声，就从他脑袋上摘三根羽毛下来，他就不会醒来了。”
男人按它的话做了。拿到面包以后，他先拔了一根羽毛。
“啊！”风胡子农夫尖叫了一声。
他又拔了一根。风胡子农夫又尖叫，声音大得男人以为水泥和砖都要掉下来了，但是他又继续睡觉。
老鹰又告诉他接下来该做什么，他照办了。他到了马厩门前，差点给石头绊倒，他把石头捡起来，下面有三个小木片，他也捡了起来。他敲了敲马厩的门，门立刻就开了。
他把三个面包扔在地上，野兔就出来吃面包了。他抓住了野兔。老鹰叫他从它尾巴上拔三根羽毛下来，插在兔子身上，然后，他就可以带着石头、木头回家了。
老鹰飞了很久，落在一块石头上，问：“你看见什么了吗？”
“我看见一群牛跟在我们后头飞奔。”男人说。
“那我们得再飞一段路。”老鹰说着，出发了。
不一会儿，它又问：“你现在看见什么了？”
“我看见牛离我们很近。”男人说。
“把从他头上摘下来的三根羽毛扔下去。”老鹰说。
男人扔了。刚扔下去，羽毛变成一群乌鸦，把牛赶回了家。
老鹰又飞了一段距离，停在石头上，问：“你看见什么了？”
“我不很肯定，”男人说，“但是我觉得我看见有什么东西从远处来了。”
“那我们再飞一段路吧。”老鹰飞了。
“你现在看见什么了？”它飞了一段路后，问。
“看见了，就在我们后面。”男人说。
“把你从石头下面捡到的三个木片扔下去。”老鹰说。
男人照办了。刚扔下去，木片就变成了一片巨大的森林，风胡子农夫不得不回家拿斧子。
老鹰又飞了很久很久，累了，在一棵杉树上休息。
“你看见什么了？”它问。
“看见了，但不太肯定。”男人说，“很远，很远的地方。”
“那我们再飞一段路吧。”老鹰说着，又出发了。
“你现在看见什么了？”飞了一段后，老鹰问。
“看见了，他就在我们后头。”男人说。
“现在把马厩门口的那块石头扔下去。”老鹰说。
男人照办了。石头立刻变成了石头山。这下，风胡子农夫在追他们之前，不得不先开辟出一条路来。但他爬到一半时，摔断了一条腿，不得不回家先治伤。
老鹰带男人飞回了家，带着那只野兔。一到家，男人就带着野兔去了墓园，撒了把土在兔子身上，兔子立刻变成了他儿子杰克。
赶集的时候到了，年轻人把自己变成一匹白马，叫他爸爸和他一起去。
“有人愿意买我的话，你告诉他要一百块钱，不过，你别忘记把马笼头摘下来，否则我就不能从风胡子农夫那儿跑掉了。他就是来买马的人。”
于是，就这样了。一个人来买这匹马，男人收了一百块钱，但是卖完马之后，那人要马笼头。
“这我可不卖，”男人说，“我不给你，我还要卖其他的马呢。”
他们各自上路了。那人和杰克没走多远，因为男人一到家，就看见杰克坐在炉边的长凳上。
第二天，杰克又变成一匹灰马，叫他爸爸一起跟他去赶集。“要是有人来买我，要两百块。他给了你钱，还要请你客，但不管你吃什么喝什么，你都别忘记带走马笼头，否则你就再也见不到我了。”
就这样了。一个人过来，给了两百块买马，还请了客。他们分手时，他还恰好记得要把马笼头摘下来。买主显然没能走远，杰克就变成人形了。男人到家时，杰克已经坐在炉边的长凳上了。
第三天，还是这样。年轻人变成一头黑马，告诉他爸爸有人买就要三百块。请客也好，喝酒也好，就是别忘记把马笼头拿下来，否则它就不能从风胡子农夫那儿回来了。
“我不会忘记的。”他爸爸说。
他到集市上，卖了三百块，风胡子农夫请客，他就忘记拿马笼头了。结果，风胡子农夫带着马走了。
他走了一段路，就进小客栈去喝酒，把一桶满满的热钉子放在马鼻子底下，燕麦槽放在它尾巴下面，然后把马笼头系在钩子上，就进了客栈。
马站在那儿又跺脚，又踢打，喷鼻息，后脚站立，急躁不安。一个女孩从客栈出来，看见了很不忍心。
“啊，可怜的东西！你主人怎么这样对待你。”她说着，掀开马笼头，想让马吃燕麦。
“我还在这儿呢！”风胡子农夫尖叫着冲出来。但马已经脱了笼头，冲到了放鹅的池塘里，在那儿它变成一条鱼。
风胡子农夫跟在他后面，变成一杆长枪，杰克又变成一只鸽子，风胡子农夫变成了老鹰，跟在鸽子后头啄它。
一个公主站在窗口看着这场战斗。
“要是你知道我在想什么，就飞进这窗户来吧。”公主对鸽子说。
鸽子飞进了窗户，变回了杰克，告诉她这是怎么回事。
“把你自己变成金戒指，我戴在手指上。”公主说。
“我不能，”杰克说，“风胡子农夫会让国王生病，除了他以外，没人能治好。然后，他就会要这枚戒指。”
“我会说这是我妈妈的戒指，我不给他。”公主说。
于是杰克变成了一枚戒指。套在了公主的手指上。风胡子农夫这下抓不住他了。然后，年轻人预言的一切都发生了。
国王生病了，没有医生能治好他。风胡子农夫来了，他要公主手上的戒指。
国王派人要公主的戒指，她拒绝了，因为这戒指是她妈妈的。国王大怒，说他要这戒指，不管是谁留给她的。
“你生气也没用，”公主说，“我脱不下来。你要这个戒指，就得把我手指砍断。”
“我试试，这样戒指就会掉下来了。”风胡子农夫说。
“不用了，谢谢你。我自己来。”公主说。她走到火炉边，把灰撒在戒指上。
这下，戒指掉下来了，掉到煤灰里去了。
风胡子农夫变成一只野兔，在火炉里又扒又翻，灰都扑到它耳朵里去了。杰克变成一只狐狸，把兔子的脑袋咬了下来。要是风胡子农夫是魔鬼的人，那么现在，它就已经和魔鬼在一起了。